| НОВОСТИ БАНКА РОССИИ |
Оплата инвестиционных паев закрытых и биржевых паевых инвестиционных фондов теперь допускается любым имуществом.
Сняты некоторые ограничения по совершению сделок управляющими компаниями инвестиционных фондов, предназначенных для квалифицированных инвесторов.
20 октября 2018 года вступило в силу Указание Банка России от 29.08.2018 № 4885-У "О возможности передачи в доверительное управление закрытым паевым инвестиционным фондом и биржевым паевым инвестиционным фондом имущества (помимо денежных средств), предусмотренного инвестиционной декларацией, содержащейся в правилах доверительного управления соответствующим фондом, о случае, когда срок формирования закрытого паевого инвестиционного фонда не может превышать шесть месяцев, а также о случаях неприменения ограничений на заключение управляющей компанией акционерного инвестиционного фонда или паевого инвестиционного фонда, акции (инвестиционные паи) которого предназначены для квалифицированных инвесторов, договоров займа и кредитных договоров, а также на совершение сделок по приобретению ценных бумаг, выпущенных (выданных) лицами, указанными в подпункте 8 пункта 1 статьи 40 Федерального закона от 29 ноября 2001 года N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах", либо долей в уставном капитале указанных лиц и выдачу поручений на заключение (совершение) таких договоров (сделок)" (далее – Указание).
Указание содержит два существенных нововведения.
- Разрешена оплата инвестиционных паев закрытых и биржевых паевых инвестиционных фондов любым имуществом.
В соответствии с пунктом 2 статьи 13 Федерального закона от 29.11.2001 № 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" (далее – Закон об инвестиционных фондах) в доверительное управление закрытым паевым инвестиционным фондом (далее – закрытый ПИФ) и биржевым паевым инвестиционным фондом (далее – биржевой ПИФ) могут быть переданы денежные средства, а также иное имущество, предусмотренное инвестиционной декларацией, если возможность передачи такого имущества установлена нормативными актами Банка России.
До вступления в силу Указания в оплату инвестиционных паев закрытого ПИФ помимо денежных средств можно было передать только определенное имущество (ценные бумаги, денежные требования по обеспеченным ипотекой обязательствам из кредитных договоров, включая права залогодержателя по договорам об ипотеке, доли в уставном капитале ООО, недвижимость, художественные ценности)[1].
Указанием установлено, что в оплату инвестиционных закрытого или биржевого ПИФ помимо денежных средств может быть передано любое иное имущество, предусмотренное инвестиционной декларацией, если возможность передачи такого имущества установлена правилами доверительного управления соответствующим фондом.
Если инвестиционная декларация закрытого ПИФ предусматривает возможность оплаты его инвестиционных паев иным имуществом помимо денежных средств, то срок формирования закрытого ПИФ не может превышать шести месяцев.
- Расширены права управляющих компаний инвестиционных фондов, предназначенных для квалифицированных инвесторов, по совершению договоров займа (кредитных договоров) и приобретению ценных бумаг.
Статья 40 Закона об инвестиционных фондах устанавливает правило, что управляющая компания, которая действует в качестве доверительного управляющего активами акционерного или паевого инвестиционного фонда либо осуществляет функции единоличного исполнительного органа (ЕИО) акционерного инвестиционного фонда, не вправе совершать (давать поручение на совершение):
- договоров займа (кредитные договоры, договоры репо);
- сделок по приобретению ценных бумаг, выпущенных участниками управляющей компании, ее дочерними и зависимыми обществами, а также иными лицами, указанными в законе, которые связаны с управляющей компанией или инвестиционным фондом.
Вместе с тем, Банк России вправе установить исключения из данного запрета, если акции или инвестиционные паи фонда предназначены для квалифицированных инвесторов.
Указание разрешает управляющим компаниям инвестиционных фондов, предназначенных для квалифицированных инвесторов, совершать следующие сделки, если возможность их совершения предусмотрена уставом акционерного инвестиционного фонда или правилами доверительного управления паевого инвестиционного фонда:
- заключать договоры займа (кредитные договоры), по которым управляющая компания является кредитором;
- передавать имущество, приобретаемое в состав активов инвестиционного фонда на заемные (кредитные) средства, в залог для обеспечения обязательств управляющей компании по договору займа (кредитному договору);
- приобретать ценные бумаги, выпущенные участниками управляющей компании, ее дочерними и зависимыми обществами, а также иными лицами, которые связаны с управляющей компанией или инвестиционным фондом, и доли в уставном капитале таких лиц.
Также с 20 октября 2018 года не подлежат применению:
- Приказ ФСФР России от 09.12.2008 № 08-56/пз-н "О передаче имущества в оплату инвестиционных паев закрытого паевого инвестиционного фонда и сроках формирования закрытого паевого инвестиционного фонда";
- Приказ ФСФР России от 12.05.2011 № 11-19/пз-н "О случаях неприменения ограничений на заключение договоров займа и кредитных договоров за счет активов инвестиционных фондов, акции или инвестиционные паи которых предназначены для квалифицированных инвесторов".